中國證券網訊（記者 朱先妮）[-2.90%]控股有限公司近日宣布，與(yu) [-0.49%]有限公司訂立購股協議，建議以2,063,851,945港元）（可予調整）收購北京控股旗下北京燃氣集團的全資附屬公司北燃發展有限公司之全部已發行股本，有關(guan) 代價(jia) 將由中國燃氣待收購完成時向北京控股按每股發行價(jia) 13.84港元配發及發行約149,122,250股新股份（可予調整）支付，收購代價(jia) 相當於(yu) 賣方1.4倍市賬率。
據悉，北燃發展有限公司（“北燃發展”）主要業(ye) 務為(wei) 分銷城市天然氣和經營車用天然氣加氣站，以及建設天然氣長輸管線項目，在遼寧、河北、黑龍江等華北、東(dong) 北地區以及山東(dong) 和安徽等地擁有9個(ge) 地區的21個(ge) 城市燃氣項目， 3座CNG和1座LNG加氣站，以及位於(yu) 山東(dong) 省的天然氣長輸管道項目。城市燃氣項目覆蓋10,348,200城市人口（約2,960,000戶），已接駁居民用戶1,214,700戶，接駁率為(wei) 41.0%，並於(yu) 2013年度銷售天然氣6.18億(yi) 立方米。城市燃氣項目以工業(ye) 化城市為(wei) 主，其中黑龍江鶴崗和遼寧錦州為(wei) 傳(chuan) 統工業(ye) 城市，而河北唐山則為(wei) 中國最重要的工業(ye) 區域之一，另外山東(dong) 項目位於(yu) 經濟發達的膠東(dong) 半島。上述地區重工業(ye) 集中，空氣汙染嚴(yan) 重，因此未來對天然氣的需求巨大，具備極大的市場開發潛力。此外，北燃發展旗下之絕大部分城市燃氣項目已經接通上遊天然氣供應管線，擁有氣源供應優(you) 勢，而黑龍江的城市燃氣項目將受益於(yu) 俄羅斯的天然氣供應。山東(dong) 省長輸管道項目擁有2條骨幹和11條支線，設計總長1,192公裏，每年輸氣能力可達128億(yi) 立方米，全線建成通氣後將會(hui) 為(wei) 集團帶來可觀的管道售氣量增長。
根據經審核財務報表顯示，北燃發展於(yu) 截至二零一三年十二月三十一日止之全年業(ye) 績增長平穩，除稅及非經常項目後之純利和合並之資產(chan) 淨值分別達11,976,000港元和2,254,984,000港元。而根據截至二零一四年六月三十日止六個(ge) 月之未經審核財務報表，北燃發展的除稅及非經常項目後之純利及合並之資產(chan) 淨值達到 31,421,000港元和2,418,589,000港元，增長速度大幅上升。
根據購股協議，當中國燃氣完成對北燃發展的盡職調查及符合其他條件後，有關(guan) 收購北燃發展的全部股本的代價(jia) 將由集團向北京控股配發新股份（「代價(jia) 股份」）支付。有關(guan) 代價(jia) 將按北燃發展截至今年六月經審核賬目之資產(chan) 淨值而作最後調整，倘資產(chan) 淨值高於(yu) 原先估計，中國燃氣將根據協定之調整公式額外以現金支付有關(guan) 差額，倘資產(chan) 淨值低於(yu) 原先估計，則按協定之調整公式扣除差額並調整代價(jia) 股份數目。
完成收購後，可予發行之新中國燃氣股份數目最多為(wei) 149,122,250股，北京控股持有中國燃氣的股份將增至1,275,962,382，相當於(yu) 集團經擴大已發行股本之約24.68%為(wei) 中國燃氣的第一大股東(dong) 。
中國燃氣執行主席、董事總經理兼總裁劉明輝先生表示，通過這次收購，中國燃氣能夠快速擴大我們(men) 的城市燃氣項目版圖，並在東(dong) 北和華北重點工業(ye) 城市如黑龍江鶴崗、遼寧錦州和河北唐山等，加快發展集團的工業(ye) 用戶基礎。建議收購的項目絕大部分已經開始營運，資產(chan) 質素優(you) 良，盈利潛力良好。中國燃氣將會(hui) 利用集團專(zhuan) 業(ye) 、完善的管理係統和穩健的財務管控，提升這些項目的營運效率，並與(yu) 集團在該地區已有的成熟項目互相配合，發揮協同效應，進一步提高項目的整體(ti) 盈利水平。
此外，集團將會(hui) 通過這次收購首次進軍(jun) 山東(dong) 省天然氣長輸管線市場，將為(wei) 集團帶來可觀的管道售氣量增長，同時為(wei) 集團在該省的城市燃氣項目提供充足氣源保障。公司表示，國內(nei) 對清潔能源的需求不斷上升，未來隨著冬季供暖、『煤改氣』和『油改氣』等政策的推行，以及中俄天然氣每年680億(yi) 立方米供氣管道的開通，城市燃氣行業(ye) 的發展可說是如日方中。“此次收購讓中國燃氣大幅擴展集團燃氣項目的區域部署，為(wei) 往後的業(ye) 務發展提供優(you) 秀的戰略區域優(you) 勢，為(wei) 集團二次騰飛打下更堅實的基礎。”公司方麵相關(guan) 人士強調。
